Бундесбанк начал расследование в отношении наикрупнейшго банка страны Deutsche Bank: он мог в кризис скрыть убытки до $12 миллиардов. Это позволило банку не обращаться к правительству за денежной поддержкой.
О начале расследования Financial Times сказали люди, знакомые с ситуацией. По их словам, представители германского центробанка на последующей неделе вылетят в Нью-Йорк, где хотят опросить ряд людей, включая бывших служащих Deutsche Bank, которые знают о его сделках со сложными кредитными деривативами в период с 2006 по 2009 г.
Деяния Бундесбанка знаменуют собой новейшую главу в проверке деятельности Deutsche Bank, отмечает FT. Так, расследование жалоб на сделки банка и методы их учета ранее начала Комиссия по ценным бумагам и биржам США.
Об этом деле стало понятно в декабре прошедшего года, когда о нем сказала FT. Несколько бывших служащих Deutsche Bank, включая риск-менеджера Эрика Бен-Артци и старшего трейдера Мэтью Симмонса, подали жалобы регуляторам независимо друг от друга в 2010 и 2011 гг. По их утверждению, при учете результатов операций с внебиржевыми кредитными деривативами (правила требуют их переоценки «по рынку») Deutsche Bank регистрировал положительное изменение цен, но не переоценивал цена инструментов в случае ухудшения ситуации на рынке.
Так банк поступал, в частности, с производными инструментами, которые назывались «суперстаршие нотки с кредитным плечом». Номинальный размер позиции составлял $130 миллиардов. По утверждению подателей жалоб, если бы банк учел позицию, скорректировав ее по рыночным ценам, его капитал мог свалиться до настолько низкого уровня, что для выживания Deutsche Bank могла потребоваться финансовая помощь от страны. В случае правильного учета убытки по всей позиции превысили бы $4 миллиардов и могли достигнуть $12 миллиардов, говорят податели жалоб.
Суперстаршие нотки с кредитным плечом были структурированы так, чтоб прогуляться на самый старший, т. е. более надежный, транш обеспеченных долговых обязанностей (CDO). CDO представляли собой ценные бумаги, в которые упаковывались другие обеспеченные активами (к примеру, ипотечными облигациями) бумаги, разбитые на транши с различным уровнем риска. Нотки были «с кредитным плечом», поэтому что для позиции на $1 миллиардов инвесторы должны были заплатить только $100 млн. Deutsche Bank брал по этим инструментам страховку, либо кредитную защиту. По утверждению подателей жалоб, банк не учитывал убытки по инструментам, поэтому что утраты могли превысить застрахованные объемы.
В Deutsche Bank отказались от комментариев по инструментам и сделкам. Что же касается расследования, банк повторил заявление, изготовленное в прошедшем декабре: обвинениям, о которых идет речь, уже более 2-ух с половиной лет, по ним было проведено «тщательное и серьезное [внутреннее] расследование» и они были признаны «полностью необоснованными», поэтому что делали их «люди, впрямую не располагавшие главными фактами и информацией и не связанные» с описываемыми событиями.
Управление Deutsche Bank, до этого всего его прошлый генеральный директор Йозеф Акерманн, всегда гордилось тем, что во время кризиса банк оказался одним из немногих ведущих денежных институтов, не получивших помощь страны. Deutsche Bank даже не стал брать у Евро центрального банка 3-х летние кредиты в рамках длительной операции рефинансирования, которые тот в неограниченном количестве раздавал по собственной ставке в 1% в декабре 2011 г. и феврале 2012 г. (всего банки, опасавшиеся сурового ухудшения ситуации из-за евро долгового кризиса, заняли тогда у ЕЦБ более 1 трлн евро). Акерманн так тогда растолковал аналитикам деяния собственного банка: «Тот факт, что мы никогда не брали никаких средств от правительства, с репутационной точки зрения сделал нас настолько симпатичным банком для настолько огромного количества клиентов по всему миру, что мы бы очень не желали от этого отрешаться». В острую фазу кризиса в 2008 г. Deutsche Bank все-таки прибег к антикризисным кредитам Федеральной запасной системы США. ФРС тогда обещала заемщикам сохранить конфиденциальность, но через несколько лет под давлением СМИ была обязана обнародовать их имена. Негативное освещение этой ситуации, когда СМИ писали, что ФРС выручала банки, в том числе зарубежные, принудило нас «выучить этот урок», заявил Акерманн в феврале этого года.... Читать полностью →
Зарегайтесь, чтоб сходу читать полные тексты на одной страничке.